Banques et Finance

Analyse financière des entreprises - Maîtriser et exploiter les informations

Objectifs

À l’issue de cette formation, vous serez capable de poser un diagnostic sur la santé financière et les performances des entreprises ainsi que sur leur position, leurs choix financiers et leurs stratégies, ceci par la mise en oeuvre des principaux outils d’analyse et d’interprétation des états financiers (bilan, compte de résultat, annexes). Pour ce faire, vous aurez étudié en détail et par le biais d’analyse de cas pratiques:

  • les objectifs et les motivations de l’analyse financière, les besoins en informations qu’elle induit et les principes comptables généraux à respecter dans le cadre de l’obtention d’une information financière de qualité
  • les cycles de l’entreprise, les concepts de flux et de stock, les grandes masses du bilan, le compte de résultat et les concepts liés ainsi que les outils de base en matière d’aide à la décision
  • les outils d’analyse de la structure financière et des performances de l’entreprise. Dans ce cadre, vous aurez découvert:
    • la présentation du bilan sous forme de masses de capitaux
    • les ratios de structure du bilan
    • le compte de résultat, les diff érents concepts de rentabilité et les ratios dérivés de cette notion
  • en quoi consistent le tableau de fi nancement, ses objectifs et sa structure
  • en quoi consistent les tableaux de bord et leur apport en matière d’analyse fi nancière
  • comment conduire une analyse financière sur une base consolidée et les spécifi cités induites dans ce cadre
  • les objectifs de la notation (rating), les agences de notation, les différents types de notes (court terme, long terme, intrinsèque, «PI») ainsi que la démarche d’analyse financière dans ce cadre
  • les méthodes d’évaluation en cas de cession d’une entreprise et les notions de goodwill et badwill
  • les différents cas pratiques qui vous auront permis de développer une expérience concrète en matière d’analyse financière
Programme
  • Introduction et remarques préliminaires
    • Les objectifs et les motivations de l’analyse financière
    • Objectifs généraux et champ de l’analyse
    • Recueil de l’information nécessaire - information disponible
    • Rappels relatifs à l’information comptable
    • Comptabilité et normalisation
  • Les cycles de l’entreprise
  • Les notions de flux et de stock
  • Le bilan
  • Le compte de résultats
  • Les outils de base nécessaires à l’analyse des états financiers
  • Analyse de la structure financière et des performances
    • La présentation du bilan sous forme de masse de capitaux
    • Les ratios de structure du bilan
    • Le compte de résultats - mesure et interprétation des performances de l’entreprise
    • Comparaison sectorielle de la structure financière et des performances
  • Le tableau de financement
    • La définition et les objectifs du tableau de financement
    • L’élaboration et la structure du tableau de financement
  • Les tableaux de bord
    • Les tableaux de bord financiers
    • Les tableaux de bord analytiques
    • L’évolution des ventes
    • La gestion des stocks et des créances
    • Les prévisions de trésorerie
  • L’analyse financière sur base consolidée
    • La consolidation des comptes
    • Les spécificités de l’analyse financière sur base consolidée
  • La notation (rating)
    • Les objectifs de la notation
    • Les agences de notation
    • Les différentes notes
    • La démarche d’analyse financière dans le cadre de la notation
  • Méthodes d’évaluation en cas de cession
    • L’évaluation de l’entreprise
    • La méthode liquidative (ou méthode de l’actif net)
    • La méthode de la valeur actualisée des flux futurs
    • Le lien entre les deux méthodes: les notions de goodwill et de badwill
  • Cas pratiques
Formation
Formation
& Examen
Examen
FR
32 heures
Chambre de Commerce du Grand-Duché de Luxembourg
voir affichage sur place (Chambre de Commerce du Grand-Duché de Luxembourg)
7, rue Alcide de Gasperi
Luxembourg, L-2981
Luxembourg
1.245,00 EUR